Creditos
Bus.Valor
Conectar
Bus.User
Desde:
15/08/2018
OFF:
30 Min
Creo que la gente no ha visto los números que ha presentado... Si venden ingresan adiós deuda...
0
Mensaje de: 903alba Hora: 26/05/2026 21:59:48
Analisis claude... precio objetivo: 0,80€, rango 0,77-0,84€ Triangulando los tres métodos (con mayor..........
Analisis claude... precio objetivo: 0,80€, rango 0,77-0,84€ Triangulando los tres métodos (con mayor..........
Los tres catalizadores que podrían acelerar el rerating hacia la zona alta del rango son la venta de la división de Servicios a un precio visible, que el flujo de caja operativo sea positivo en el segundo semestre, y que los cobros de Oriente Medio avancen. Si los tres se alinean en 2026, la zona de 1€ no es descabellada.
El principal riesgo de cola bajista sigue siendo el bono de 326 M€ al 9,75% con vencimiento en 2029: si los mercados de crédito se tensaran o la empresa tuviera que refinanciarlo en condiciones desfavorables, el accionista sufriría desproporcionadamente.
Análisis de elaboración propia basado en los datos públicos del informe 1T26.--> No es recomendación de inversión
El principal riesgo de cola bajista sigue siendo el bono de 326 M€ al 9,75% con vencimiento en 2029: si los mercados de crédito se tensaran o la empresa tuviera que refinanciarlo en condiciones desfavorables, el accionista sufriría desproporcionadamente.
Análisis de elaboración propia basado en los datos públicos del informe 1T26.--> No es recomendación de inversión
(2)
3
Mensaje de: 903alba Hora: 26/05/2026 21:59:48
Analisis claude... precio objetivo: 0,80€, rango 0,77-0,84€ Triangulando los tres métodos (con mayor..........
Analisis claude... precio objetivo: 0,80€, rango 0,77-0,84€ Triangulando los tres métodos (con mayor..........
El argumento central sigue siendo el mismo: una empresa que genera 228 M€ de EBITDA con recurso en los últimos doce meses y tiene posición de caja neta positiva no debería cotizar a solo 1,4x EV/EBITDA indefinidamente. Incluso aplicando un descuento del 50% sobre sus comparables por los riesgos reales que tiene (bono caro, flujo de caja estacional, exposición a emergentes), el precio justo está materialmente por encima.
3
Analisis claude... precio objetivo: 0,80€, rango 0,77-0,84€
Triangulando los tres métodos (con mayor peso al EV/EBITDA por ser el más relevante en construcción), el precio objetivo para un horizonte de 12 a 18 meses se sitúa alrededor de 0,80€, lo que supone un potencial del 56% desde los 0,512€ actuales. Ya suben un 22% desde el precio de cierre del informe (0,4195€), lo que confirma que el mercado está empezando a reconocer el turnaround, pero todavía con mucho recorrido.
Triangulando los tres métodos (con mayor peso al EV/EBITDA por ser el más relevante en construcción), el precio objetivo para un horizonte de 12 a 18 meses se sitúa alrededor de 0,80€, lo que supone un potencial del 56% desde los 0,512€ actuales. Ya suben un 22% desde el precio de cierre del informe (0,4195€), lo que confirma que el mercado está empezando a reconocer el turnaround, pero todavía con mucho recorrido.
0
Mensaje de: 903alba Hora: 26/05/2026 15:41:22
El siguiente pelotazo Ucrania... Hay que reconstruir el pais
El siguiente pelotazo Ucrania... Hay que reconstruir el pais
Oriente medio va ser que no. Hemos salido escaldados
2
Mensaje de: 903alba Hora: 26/05/2026 15:45:20
Esto no quita que habrá , recortes en la cotización pero está semana parece que no.. ojo desde mi pu..........
Esto no quita que habrá , recortes en la cotización pero está semana parece que no.. ojo desde mi pu..........
Sinceramente he estado esperando que rompiera el 52
1
Esto no quita que habrá , recortes en la cotización pero está semana parece que no.. ojo desde mi punto de vista....
0
Mostrar mas Mensajes
